Les family offices à Monaco : structure, services et faits vérifiés

Le rôle d'un family office à Monaco

Un family office est une structure privée qui gère le patrimoine, la gouvernance, l'administration et le mode de vie d'une famille unique ou d'un petit nombre de familles. À Monaco, un family office coordonne typiquement la gestion d'actifs, les relations bancaires, la structuration juridique et fiscale, l'immobilier, l'art, la planification successorale, la philanthropie et les services personnels.

L'attrait de Monaco repose principalement sur l'absence d'impôt sur le revenu pour les résidents non-français, l'absence d'impôt sur la fortune, l'absence d'impôt sur les plus-values pour les particuliers, une longue tradition de banque privée, un environnement sécurisé et discret, et un accès direct aux marchés européens.

Cadre fiscal vérifié

• Impôt sur le revenu : Monaco ne prélève aucun impôt sur le revenu des personnes physiques. Seule exception : les nationaux français devenus résidents monégasques après le 13 octobre 1962 restent imposables en France en vertu de la convention du 18 mai 1963.
• Impôt sur la fortune : aucun.
• Taxe foncière annuelle : aucune.
• Plus-values des particuliers : non imposées à Monaco.
• Succession et donation : seuls les biens situés à Monaco sont concernés. 0 % en ligne directe ; 8 % entre frères et sœurs ; 10 % oncles/tantes/neveux/nièces ; 13 % autres parents ; 16 % non-parents.
• TVA : taux français — 20 % standard, 10 %, 5,5 %, 2,1 %. Pas de régime TVA à 0 %.
• Impôt sur les bénéfices (ISB) : 25 % au-delà de 25 % de chiffre d'affaires réalisé hors de Monaco.

Ces éléments doivent toujours être vérifiés directement auprès de la Direction des Services Fiscaux et d'un conseil fiscal agréé à Monaco.

Cadre réglementaire

Les activités financières et les services d'investissement fournis à des tiers à Monaco sont supervisés par la CCAF (Commission de Contrôle des Activités Financières). Un single-family office qui ne gère que le patrimoine d'une seule famille n'est généralement pas une activité financière réglementée en soi, mais toute prestation à des clients externes relève de la CCAF.

Services typiques

• Planification patrimoniale stratégique et allocation d'actifs
• Reporting consolidé multi-banques
• Coordination fiscale entre les pays de résidence et de citoyenneté
• Structuration juridique et sociétaire (holdings, fondations)
• Gouvernance et succession familiales
• Immobilier, art, actifs alternatifs
• Philanthropie, impact investing
• Conciergerie et administration personnelle

Quand Monaco convient — et quand non

Monaco convient aux familles dont l'objectif principal est la préservation du patrimoine, qui valorisent un environnement sécurisé et discret, qui ont déjà une exposition internationale, et qui peuvent satisfaire aux exigences de résidence (logement, dépôts, casier vierge). Monaco est souvent moins pertinent pour les fondateurs construisant des activités opérationnelles nécessitant un large vivier local, pour les familles cherchant un écosystème sectoriel à grande échelle, ou pour ceux dont le pays d'origine applique des règles strictes de sortie fiscale.

Avant de s'installer

La relocalisation d'une famille à Monaco est un projet pluriannuel. Il implique un travail coordonné sur la résidence, les conventions fiscales, la banque, l'immobilier, la scolarité et la gouvernance. Nous recommandons fortement de travailler avec un conseil fiscal agréé à Monaco, un avocat pour la demande de résidence, et une banque privée internationale familière des juridictions d'origine.

Sources officielles

• Direction des Services Fiscaux (gouv.mc)
• MonEntreprise
• MonServicePublic — S'installer à Monaco